Borsa İstanbul (BIST) 100 Endeksi, Türkiye'nin en büyük ve en aktif işlem gören hisse senetlerinin performansını yansıtan bir gösterge niteliğindedir. Son dönemde küresel ekonomik belirsizlikler, enflasyon baskıları ve Türkiye'nin kendi ekonomik zorlukları BIST 100 üzerinde belirgin etkiler yaratmaktadır. Bu raporda, BIST 100 Endeksi'nin teknik analizine odaklanarak, sektörel bazda değerlendirmelerde bulunacağız.
Teknik Analiz:
BIST 100 Endeksi'nin teknik analizi yapılırken; fiyat hareketleri, destek ve direnç seviyeleri, teknik göstergeler gibi çeşitli parametreler dikkate alınmıştır. Son aylarda BIST 100 Endeksi, 5600 seviyelerindeki direnç noktasını defalarca test etti fakat bu seviyeyi kıramadı. Bu durum, mevcut direncin oldukça güçlü olduğunu ve yatırımcılar arasında bu seviyelerden satış baskısının arttığını göstermektedir.
Destek seviyelerine baktığımızda ise 5000 civarı, endeksin aşağı yönlü düzeltme yapması durumunda önemli bir destek oluşturmuştur. Bu seviyenin altına inilmesi durumunda ise 4800 daha güçlü bir destek olarak dikkat çekmektedir. Hareketli ortalamalardan 50 günlük hareketli ortalama, 200 günlük hareketli ortalama üzerinde seyretmektedir. Bu durum, kısa vadeli eğilim açısından pozitif bir görünüm sergilemektedir.
Teknik göstergelerden RSI (Relative Strength Index), son ölçümlerde 55 seviyesinde işlem görmekte olup, nötr bir görünümdedir. Bununla birlikte MACD (Moving Average Convergence Divergence) göstergesi, henüz bir trend değişimi sinyali vermemekle birlikte hafif düzleşmiş bir pozisyon sergilemektedir.
Sektör Bazlı Değerlendirmeler:
BIST 100'ü oluşturan major sektörler arasında finans, sanayi, enerji ve teknoloji gibi alanlar bulunmaktadır. Her biri kendi iç dinamikleri ve dış faktörlerden etkilenmektedir.
Finans Sektörü:
Finans sektörü özellikle son dönemde TCMB'nin faiz politikaları ve TL'deki dalgalanmaların etkisiyle inişli çıkışlı bir performans göstermektedir. Bankaların kârlılık oranları ve yurtdışından sağlanan finansman maliyetleri bu sektörü direkt etkilemektedir. Orta vadede, faiz oranlarının stabil bir duruma gelmesiyle sektörün daha istikrarlı bir performans göstermesi beklenmektedir.
Sanayi Sektörü:
Sanayi sektörü, Türkiye'nin ihracat odaklı büyüme modelinin bir parçası olarak güçlü performans göstermektedir. Özellikle küresel tedarik zincirlerindeki normalleşme sürecinin etkisiyle hammadde alımlarında daha iyi fiyatlar sağlanması, üretim maliyetlerini olumlu etkilemiştir. Ancak, enerji maliyetlerindeki artış ve enflasyonist baskılar dikkatle izlenmesi gereken risk unsurlarıdır.
Enerji Sektörü:
Enerji sektörü, BIST 100'ün önemli bir parçasıdır ve hem ulusal hem de uluslararası gelişmelerden doğrudan etkilenmektedir. Döviz kurlarındaki dalgalanmalar ve enerji fiyatlarındaki değişiklikler bu sektör için belirleyici unsurlar olmaktadır. Özellikle yenilenebilir enerji yatırımlarındaki artış, sektörün sürdürülebilirlik perspektifinde pozitif ilerlemesini sağlamaktadır.
Teknoloji Sektörü:
Teknoloji sektörü, inovasyon ve dijital dönüşüm süreçlerinin bir parçası olarak dikkat çekmektedir. Son dönemde birçok şirket, dijital altyapılarını güçlendirme yolunda ciddi yatırımlar yapmaktadır. Bu durum, sektörün büyüme potansiyelini artırmakla birlikte, yerli ve yabancı rekabetin de yoğunlaşmasına neden olmaktadır.
Sonuç:
Genel olarak BIST 100 Endeksi, küresel ve yerel ekonomik dinamiklerin etkisi altında hareket etmeye devam etmektedir. Teknik analiz verileri ve sektörel değerlendirmeler, yatırımcılar için stratejik yollar çizmek adına önemli ipuçları sunmaktadır. Bununla birlikte, ekonomik göstergelerin sürekli izlenmesi ve makroekonomik gelişmelerin dikkatle takip edilmesi, yatırım kararları açısından kritik öneme sahiptir. Özellikle merkez bankası politikaları ve enflasyon trendleri, BIST 100'ün gelecekteki yönünü belirlemede önemli roller üstlenecektir.
